Чёрный понедельник 2.0? Главные сигналы по BTC

Курс BTC снова ушёл ниже $75 000. Если давление сохранится, следующим важным уровнем может стать максимум марта 2024 года.

График BTC/USD (1 час). Источник: TradingView

Теперь цена снова приблизилась к уровням, которые считались пройденным этапом, включая $69 000, рекорд конца 2021 года. Резкое падение произошло вскоре после снижения фондового рынка.

Аналитик Кевин Свенсон в соцсетях назвал происходящее критическим моментом:

«Это последняя возможность для BTC сохранить структуру глобального тренда вверх.»

График BTC/USD. Источник: Kevin Svenson/X

Также BTC пробил важную зону поддержки, 50-недельную EMA, которая находилась в районе $77 000.

Трейдер CrypNuevo отметил, что именно пробой этой линии стал для него ключевым сигналом на шорт:

«Если цена вернётся выше уровня после пробоя, это будет ложный выход. Такой сценарий я буду рассматривать как лонг до $87 000»

График BTC/USDT с 50EMA. Источник: CrypNuevo/X

Кроме того, Material Indicators зафиксировали «крест смерти», 50-дневная скользящая пересекла 200-дневную сверху вниз. Это классический медвежий сигнал.

«Инерция, с которой BTC входит в этот крест, ставит цену перед важнейшим уровнем поддержки», — пишут они в X.

График BTC/USD с 50 и 200 SMA. Источник: TradingView

Неделя CPI и паника из-за новых пошлин

Как и на прошлой неделе, главная тема на глобальных рынках — американские торговые пошлины. Их эффект уже ощущается, участники рынков выходят из рисковых активов, а новые пошлины могут быть объявлены уже 9 апреля.

Министр торговли США Ховард Латник подтвердил в эфире CBS, что власти не собираются тянуть с реализацией:

«Пошлины будут введены. Это вопрос уже решённый», — заявил он.

Кроме того, 10 и 11 апреля выйдут данные по инфляции в США: сначала CPI, затем PPI. Это потенциально сильный триггер для рынков, особенно если новые пошлины начнут толкать цены вверх.

Ранее глава ФРС Джером Пауэлл предупреждал, что влияние тарифов на инфляцию ощутимое, но предсказать масштабы заранее крайне сложно.

«Когда последствия новых мер начнут проявляться, мы сможем точнее оценить их влияние на экономику и денежную политику», — отметил он в недавнем выступлении.

Ожидания по ставке ФРС. Источник: CME Group

Сейчас рынки явно закладываются на снижение ставки в мае. По данным CME FedWatch Tool, большинство прогнозов теперь указывает на снижение на 0,25%.

На платформах вроде Polymarket и в соцсетях всё чаще обсуждают вероятность «экстренного» снижения ставки ещё раньше.

«ФРС может пойти на экстренное снижение ставки в ближайшее время. Инфляция уже на минимуме с 2020 года. Если тренд продолжится, это станет серьёзной проблемой», — заявил Энтони Помплиано.

Вероятность снижения ставки ФРС в 2025 году на 7 апреля. Источник: Polymarket

Пошлины давят на рынки: инвесторы вспоминают «Чёрный понедельник» и COVID-19

На фоне новых пошлин инвесторы всё чаще вспоминают печально известный обвал 1987 года. Тогда «Чёрный понедельник» обернулся историческим крахом рынков, и сейчас ситуация выглядит похоже.

Реакция рынков на первую волну тарифов уже заложила основу для резкой просадки на открытии Уолл-стрит. Аналитик и трейдер Микаэль ван де Поппе считает, что для крипторынка «Чёрный понедельник» уже наступил.

«Нас ждёт 1–2 недели настоящих качелей. BTC может протестировать минимумы вплоть до $70K», — написал он 7 апреля в X.

Он добавил, что единственный выход, это экстренное снижение ставки ФРС.

График BTC/USDT с RSI. Источник: Michaël van de Poppe/X

Аналитический проект The Kobeissi Letter обратил внимание на обвал азиатских рынков. В начале недели в минус ушли как китайские, так и японские индексы.

«Это первые срабатывания автоматических ограничителей (circuit breakers) с марта 2020 года», — отметили они.

В своём обзоре Kobeissi сравнили настроение инвесторов с паникой времён COVID-19:

«Это самая сильная рыночная паника с марта 2020. А возможно даже сильнее. Сейчас наблюдается массовый побег с рынка.»

Краткосрочные холдеры в минусе

Сейчас на рынке BTC под удар попали те, кто заходил в последние полгода, именно эта категория инвесторов чаще всего сдает позиции первой.

По данным CryptoQuant, краткосрочные холдеры всё чаще продают в убыток. Это видно по индикатору SOPR, который показывает, выходят ли перемещённые монеты в плюс или минус. Сейчас он ниже ключевой отметки в 1.

«Когда STH-SOPR падает ниже единицы, это значит, что краткосрочные игроки фиксируют убытки. Это классический тревожный сигнал», — поясняет аналитик Yonsei Dent.

График STH-SOPR. Источник: CryptoQuant

По его словам, в 2024 году каждый крупный откат сопровождался резким падением этого индикатора. Так было в мае, июле и августе, именно тогда начиналась паническая распродажа.

Сейчас BTC торгуется ниже $80 000, и это уже ниже средней цены входа для краткосрочных держателей. Если же брать всех инвесторов, то общий уровень входа по рынку примерно $43 000.

График средней цены входа STH. Источник: CryptoQuant

Настроения хуже, чем после краха FTX

На традиционных рынках царит паника. Индекс страха и жадности, который показывает общее настроение инвесторов, рухнул до 4 из 100. Это минимум за всю историю, ниже, чем во время COVID или краха FTX.

«Так низко не было никогда. Ни во время пандемии, ни после обвала FTX», — отметил Atlas.

Индекс страха и жадности фондового рынка. Источник: CNN

На крипторынке дела чуть лучше, по состоянию на 7 апреля индекс находится на уровне 23/100, но это всё равно зона страха.

Индекс страха и жадности по крипте. Источник: Alternative.me

Тем не менее, некоторые инвесторы уже присматриваются к ситуации на рынке, как к потенциальной возможности.

«Это не обязательно дно, но такие моменты исторически часто становятся локальной точкой входа», — отметил Чарльз Эдвардс, глава Capriole Investments.

В своём анализе он напомнил, что хотя BTC вёл себя стабильно на прошлой неделе, в выходные он догнал фондовый рынок по просадке. И теперь ему придётся справляться с полной корреляцией с другими рисковыми активами, как это уже было в 2020 году.

«Несмотря на всё, у BTC сохраняется относительная устойчивость. И если начнётся отскок, именно биткоин будет расти быстрее остальных», — добавил он.