Краудфандинг, одно из направлений финтеха и альтернативных вариантов финансирования для тех, кто не может или не хочет привлекать средства традиционными инструментами, сегодня по праву можно сказать, что вошел в мейнстрим. Краудфандинговые площадки привлекли за 2014 год около $16,2 млрд. инвестиций, которые, согласно ожиданиям консалтингового агентства Massolution, увеличатся еще в два раза по итогам 2015 года дойдя до значений в $34 млрд.
Видя этот взрывной рост одного из направлений финтеха, предприниматели стараются идти в ногу с тенденциями, чтобы повысить свои шансы на привлечение необходимого объема финансирования для своих проектов от не профессиональных инвесторов. Ниже мы проанализируем шесть основных тенденций развития краудфандинга на сегодняшний день.
Становление лидеров
Количество краудфандинговых площадок увеличилось с 308 в 2013 году до 1250 к концу 2014 года согласно данным Massolution.
Но, несмотря, на то, что стали выделяться нишевые платформы, такие, как AppStori в сегменте разработки приложений, MedStartr в здравоохранении или Barnraiser для сферы сельского хозяйства и продовольственных проектов, основные игроки вроде Kickstarter и Indiegogo продолжают удерживать лидирующие позиции. К примеру, на Kickstarter сейчас около 7500 активных компаний, в то время, как на AppStori практически только одна, на MedStartr пять, а на Barnraiser около двенадцати.
Специалисты отмечают, что сегодня ландшафт индустрии формируют несколько основных игроков, которые привлекают львиную долю инвестиций и задают основное направление развития для отрасли.
Рост популярности консультантов по краудфандингу
Не важно какая цель у статртапа: привлечение средств за будущие бонусы или продукты компании, продажа части бизнеса за средства инвесторов или прочие условия, все больше молодых стартапов привлекают специалистов, чтобы лучше и эффективнее организовать народное финансирование.
Консалтинговая компания Agency 2.0 начала осуществлять экспертную помощь по краудфандингу в 2010 году и за этот период клиентами агентства стали более 200 компаний, а средний объем привлеченных средств увеличился со $168 000 в 2010 году до $850 000 в 2014 году.
В агентстве объясняют, что их клиенты нацелены на создание масштабных новых продуктов, но не обладают необходимым опытом по привлечению средств при помощи краудфандинговых площадок — специалисты агентства обладают необходимым опытом и помогают организовать этот процесс.
Agency 2.0 и аналогичные компании занимаются полным циклом подготовки стартапа для народного финансирования: от буклетов и рекламных брошюр до роликов и слоганов. Стоимость услуг состоит из фиксированной части, которая колеблется от $3000 до $25 0000 в зависимости от сложности и масштаба работы и процент от привлеченного капитала, который вирируется от 3% до 20%.
Но привлечение подобных агентств не гарантирует успеха, если сам продукт не будет представлять интереса для массовой аудитории.
Крупные компании тоже проявляют интерес к краудфандингу
На рынок народного финансирования начали выходить такие крупные корпорации, как Kia и Kimberly-Clark, чтобы протестировать возможности нового рынка.
В большинстве случаев крупные игроки запускают подобные кампании для своих небольших дочерних проектов, чтобы отвлечь внимание от известного бренда и сосредоточить его на инновационном продукте. Когда компания Sony проводила краудфандинговую компанию для концепта своих часов E-Ink, то проект был включен в раздел Мода и Развлечения.
Sony's latest crowdfunding idea: e-ink based smart remote, available at Sony fundrasiing site: http://t.co/n3CjXxSUOF pic.twitter.com/feGYBg2n98
— Takashi Mochizuki (@6d6f636869) July 1, 2015
Как говорят многие эксперты выход на этот рынок крупных корпораций из списка Fortune 100 может усложнить задачи привлечения инвесторов для маленьких стартапов и уничтожить всю суть индустрии.
Тест-драйв общественного интереса к продукту перед привлечением инвесторов
Многие стартапы, стремящиеся привлечь венчурный капитал, запускают краудфандинговую компанию, чтобы проверить наличие интереса к своим продуктам или услугам и получить обратную связь от потребителей, перед тем, как идти к инвесторам. Зачем? Они считают, что это повысит интерес к стартапу со стороны венчурных игроков.
Подобный подход набивает цену для молодой компании и говорит об интересе к ее продукту, что позволяет значительно легче и выгоднее привлекать венчурный капитал.
Как показывает исследование CB Insights, около 440 стартапов, которые привлекли на Kickstarter или Indiegogo в период между 2009 и 2013 годами более $100 000 народных инвестиций, смогли привлечь затем в общей сложности $312 млн. венчурных инвестиций.
В 2013 году венчурная компания Foundry Group объявила, что планирует вложить около $2,5 млн. в стартапы, которые размещены на краудфандинговом ресурсе AngelList.
Появление новых моделей финансирования
Модель краудфандинга способствует появлению новых форматов использования этой индустрии для инвестиций и заработка.
Располагающаяся в Великобритании компания Crowdcube при партнерстве с Braveheart Investment Group создала фонд, который позволяет инвесторам вкладывать деньги по средствам краудфандинга в те сферы, которые предоставляют для них интерес.
Инвестиционные фонды (управляющие, паевые и прочие) развивают подобным образом инвестиции в предприятия малой капитализации, в результате чего, как инвесторы, так и молодые предприниматели могут получить существенную выгоду от этого.
Однако полноценное развитие пока тормозит отсутствие хорошо проработанной законодательной базы, которая бы защищала средства инвесторов от мошенников.
Акционерный формат вложений — краудинвестинг
Такие площадки, как Crowdfunder, CircleUp и AngelList позволяют вкладываться аккредитованным инвесторам в проекты в обмен на долю в их будущем бизнесе.
Стартап Behzadi привлек $1,6 млн. в посевном раунде, из них $300 000 в формате долевого участия, которое привлекло деньги инвесторов в обмен на акции стартапа.
В 2013 году объем средств привлеченный за счет долевой формы краудфандинга составил $204 млн., в 2014 году $700 млн., как отмечают эксперты в ближайшем будущем более двух третей стартапов будут привлекать средства именно в такой форме. Другими варинатами институциональных инвесторов и просто крупных игроков просто не завлечь.
