El rublo digital aún no se ha convertido en una herramienta demandada por los ciudadanos y las empresas en Rusia: el vicepresidente del consejo y director financiero de Sber, Taras Skvortsov, declaró que la demanda real de la nueva forma de dinero proviene principalmente del Banco de Rusia.
Qué es el rublo digital
El rublo digital es la tercera forma de la moneda nacional: no es efectivo ni dinero habitual en una cuenta bancaria, sino rublos digitales en la plataforma del Banco de Rusia. Un rublo digital equivale a un rublo ordinario.
Se diferencia del efectivo en que existe solo en forma electrónica. De los fondos no en efectivo, en que se almacena no en una cuenta de un banco comercial, sino en el circuito del Banco de Rusia. De las criptomonedas, en que es emitido por el regulador estatal y sigue siendo un rublo, no un token separado con cotización de mercado.
Sberbank no ve una demanda masiva
Según Taras Skvortsov, el mercado no muestra un interés que pueda impulsar el uso generalizado de la moneda digital del banco central. No se observa actividad ni por parte de clientes particulares, ni de empresas, ni de organizaciones financieras.
El alto directivo considera que el rublo digital ruso difícilmente ocupará una cuota significativa en los pagos en el corto plazo. Frente a las transferencias bancarias habituales, los pagos sin efectivo y servicios como el Sistema de Pagos Rápidos, la nueva forma de moneda aún no parece claramente necesaria para los usuarios.
«Ahora no quiero dar estimaciones exactas, pero en mi opinión, la cuota del rublo digital, en el mejor de los casos, se calculará en décimas de punto porcentual del volumen de operaciones y no tendrá un impacto significativo», dijo Taras Skvortsov en una entrevista con TASS.
Por qué los bancos son cautelosos con el proyecto
En Sberbank llaman la atención sobre un problema importante para el sector: el dinero transferido a rublos digitales, de hecho, sale del circuito de los bancos comerciales y se deposita en las cuentas del Banco Central. Por ello, el banco comercial no puede utilizar estos fondos para inversiones y otras operaciones.
Para los bancos, esto no es solo una cuestión de operaciones individuales, sino un cambio en el modelo de negocio habitual. Cuanto más dinero mantengan los clientes en rublos digitales, menos fondos quedan en las cuentas bancarias, desde las cuales los bancos forman su base de recursos, otorgan créditos y gestionan la liquidez.
La adaptación puede pasar por la revisión de tarifas y servicios, el desarrollo de soluciones de pago dentro de las aplicaciones móviles y una planificación de liquidez más precisa. Los bancos tendrán que competir no tanto por el almacenamiento del dinero en sí, sino por la comodidad de los pagos, la rapidez del servicio y productos financieros adicionales.
«En esencia, salen de la economía. Así que veremos cómo evoluciona la situación. Es bueno que el rublo digital ya se esté lanzando y deje de ser el ‘elefante en la habitación’: saldrá a la luz y veremos quién se alegra de tener a ese elefante», dijo Taras Skvortsov.
Lanzamiento a través de aplicaciones bancarias
La implementación se realiza por etapas: primero mediante operaciones piloto limitadas, luego conectando bancos de importancia sistémica y ampliando los escenarios para clientes y empresas.
Doce bancos de importancia sistémica deben garantizar el acceso al rublo digital. Entre los participantes se mencionan:
- Sberbank
- Banco VTB
- Alfa-Bank
- T-Bank
- Gazprombank
- Promsvyazbank
Se planea que la billetera para el rublo digital no se ubique en un servicio separado, sino dentro de la aplicación móvil bancaria. Este enfoque debe integrar la nueva forma de dinero en el entorno habitual de los clientes, donde ya se realizan transferencias, pagos y otras operaciones.
Para el usuario, el escenario debe ser bastante sencillo:
- abrir una billetera de rublo digital en la aplicación móvil de su banco;
- recargarla desde su cuenta bancaria;
- transferir rublos digitales a otra persona o pagar una compra;
- si es necesario, devolver el dinero a la cuenta bancaria.
Sin embargo, algunos usuarios pueden enfrentar restricciones. Los propietarios de iPhone no podrán acceder a la billetera si, debido a las sanciones, no pueden actualizar las aplicaciones de los bancos rusos en la tienda de aplicaciones. Esto crea una barrera adicional para la difusión del rublo digital entre los clientes particulares.
Ventajas, desventajas y riesgos del rublo digital
Para los ciudadanos, el principal beneficio potencial es una sola billetera en la aplicación bancaria y pagos rápidos junto a las transferencias habituales. Para las empresas, un nuevo canal de recepción de pagos. Para el Estado, una infraestructura de pagos más transparente y la posibilidad de desarrollar pagos en el circuito digital.
También hay desventajas: los ciudadanos tendrán que acostumbrarse a una nueva billetera y depender del acceso a la aplicación bancaria; las empresas, actualizar los procesos de caja, contabilidad y pagos; el Estado y el Banco de Rusia, mantener la estabilidad de la plataforma y la confianza de los usuarios.
Los principales riesgos están relacionados con la ciberseguridad, el fraude, las interrupciones de acceso y el hecho de que parte del dinero puede pasar de los bancos al circuito del Banco de Rusia. Para los usuarios, esto significa la necesidad de proteger las aplicaciones móviles y revisar cuidadosamente las operaciones, y para el sistema financiero, preparar con antelación las reglas para gestionar la liquidez.
¿Es necesario pasar al rublo digital?
El rublo digital está concebido como una herramienta voluntaria: debe funcionar junto al efectivo y al dinero sin efectivo, no sustituirlos. El usuario podrá no abrir una billetera y seguir utilizando las formas habituales de dinero.
Las operaciones para los ciudadanos deben ser gratuitas, y para las empresas, con tarifas separadas por la recepción de pagos. El salario, la pensión u otros pagos en rublos digitales solo podrán recibirse si el remitente lo permite y el destinatario está de acuerdo: no se prevé la conversión automática de todos los pagos a la nueva forma de dinero.
Mitos frecuentes
- Mito: el rublo digital sustituirá al efectivo. En la práctica, debe existir en paralelo con el efectivo y el dinero sin efectivo.
- Mito: es una criptomoneda. El rublo digital es emitido por el Banco de Rusia y sigue siendo la moneda nacional.
- Mito: todos tendrán que usarlo. El paso al rublo digital está planteado como un escenario voluntario.
Cómo debe prepararse el negocio
Las empresas que quieran aceptar el rublo digital deben discutir con antelación la conexión con su banco, verificar la preparación de las cajas, los pagos QR, la contabilidad y los reglamentos internos. Es importante comprender cómo se reflejarán las devoluciones, la conciliación de operaciones y el movimiento de dinero entre la cuenta bancaria y la billetera de rublo digital.
El rublo digital sigue siendo un proyecto del Banco Central, que debe funcionar junto al efectivo y al dinero sin efectivo. En el sector financiero, sin embargo, continúan evaluando en qué medida la nueva moneda será útil para los ciudadanos, las empresas y los bancos, especialmente ante el interés por los activos digitales y las criptomonedas.
La base legal para el lanzamiento del rublo digital fue aprobada tras la firma de la ley correspondiente por el Presidente de la Federación de Rusia. Ahora la cuestión clave no es el hecho mismo del lanzamiento, sino si los usuarios tendrán una razón práctica para usar regularmente la nueva herramienta en sus finanzas cotidianas.
