В 2018 году криптовалютное инвестирование по-прежнему остаётся в тренде. Годовой отчёт аналитического новостного сайта CoinDesk говорит, что активный рост количества ICO продолжается. Во II квартале 2018 года ICO собрали около $39 млн. Несмотря на неплохие показатели отрасли, многие эксперты выражают свою озабоченность по поводу эффективности запуска ICO проектов и предупреждают о неопределённости рынка токенов.
Фиат или токены?
Основная цель инвестора - получить максимальную прибыль от своих инвестиций. Главным образом интерес людей к инвестированию в инновации объясняется именно этим. Чаще всего такое вложение предполагает высокую рентабельность, а при совместном инвестировании с венчурными фондами это также снижает риски отрицательного дохода. Венчурное финансирование требует определённых условий, одно из которых - наличие заранее выделенного рискового капитала, поскольку инновации довольно непредсказуемы, и нужно «угадать» время выхода продукта или технологии на рынок, а также предсказать готовность клиентов к использованию таких технологий.
Портфель венчурного инвестора должен состоять как минимум из 10 проектов. Однако, согласно статистике, только 1-2 бизнес-идеи приносят прибыль, а ещё несколько проектов возвращают вложенные средства; в остальных случаях деньги теряются. Преимущество «портфельных инвестиций» заключается в том, что вы можете вкладывать небольшие суммы денег в различные проекты и получать разумную прибыль через несколько лет. Проблема, которая действительно остаётся главной для венчурных инвесторов, - это найти хорошие проекты. И здесь возникает дилемма: фиатные проекты или ICO-токены?
Проекты знакомых компаний или стартапов в пределах вашего социального круга, рекомендованные вам деловыми партнёрами, хороши для фиатных инвестиций. Чтобы найти такие предложения, можно обратить внимание на конкурсы бизнес-идей, следить за новостями в специализированных СМИ или использовать другие источники. Выбрав подходящий проект и подписав контракт, вы должны следить за этапами реализации проекта и размещением вложенных средств. Точка входа для венчурного инвестирования относительно высока: от 10 000 до нескольких миллионов долларов США.
В платформах для краудфандинга (ICO) совершенно иной подход к процессу инвестирования. Во-первых, сам процесс ICO более открытый, а участие в нём доступно не только крупным компаниям, но и частным инвесторам. В принципе, это означает, что деньги может вкладывать каждый. Во-вторых, расходы, необходимые для проведения и организации нового ICO колеблются между $10 000 и $50 000. Кроме того, если стоимость привлечения одного клиента в VC проект может составлять $600- $1100, то для ICO это может быть в пределах $250. В-третьих, недостатки ICO (отсутствие защиты прав инвесторов, отсутствие дивидендов, незарегистрированные токены) можно скомпенсировать, выбрав надёжную инвестиционную платформу. В-четвертых, проблема выбора перспективных проектов решается довольно быстро, так как в интернете появилось множество платформ, которые помогут привлечь инвестиции в проекты:
- Ethereum;
- Omni Layer;
- Bitbon System;
- Nxt;
- Neo;
- Counterparty;
- Waves;
- Nem и др.
Выбрав подходящую для себя платформу, инвестор узнаёт о тех проектах, которые предлагает платформа, и принимает решение об участии в одном из них.
Другой способ найти перспективный ICO-проект – это использование таких популярных сервисов, как ICO Stats, ICO Rating, ICO Tracker, ICO Alert, Coinschedule, TokenMarket и Profit Grid, где публикуются рейтинги проектов на основе аналитики или в соответствии с текущим календарём ICO-проектов. Некоторые новостные ресурсы предоставляют информацию об окупаемости инвестиций. Они объявляют о предстоящих или текущих краудфандингах и составляют собственные рейтинги на основе анализа whitepaper, команды, дорожной карты и другой доступной информации.
Идеальный проект ICO
Что заставляет создателя бизнес-идеи обратиться к ICO? Прежде всего, это нехватка капитала для реализации идеи. Например, существует хороший план, который проработан теоретически, но для реализации полезной действующей модели вам нужно специальное оборудование, механизм кредитования, трудовые ресурсы и т.д. Если идея находится только на уровне теории, а полезная модель отсутствует, то это создаёт отрицательную репутацию для всех ICO.
По данным ICO Rating, у 46,6% ICO в I квартале 2018 года не было готовой продукции. К началу продаж токенов только у 26,2% стартапов был MVP (минимальный ценный продукт) - это когда продукт выпускается с ключевыми функциями так, чтобы можно было оценить потребительский спрос на него и, получив отзывы, принять решение о выпуске полнофункционального продукта. Несмотря на неопределённость потенциальной прибыли от инвестиций в ICO-проекты, есть такие предложения, за которыми инвесторы просто «охотятся».
По статистике, процесс сбора средств, необходимых для реализации бизнес-идеи, занимает в среднем 1-2 месяца. Хотя часто бывает так, что проекты привлекают требуемую сумму в первый же день ICO (например, такие как Zeepin, Neuromation и ArcBlock).
Идеальный ICO-проект, способный собрать средства в считанные часы или дни, - это проект, который сумел решить вопрос с потенциальными пользователями. Например, самым «быстрым» ICO оказался TON (Telegram Open Network). По словам разработчиков, TON будет представлять собой полноценную экосистему с множеством блокчейнов, что поможет решить проблему низкой скорости и масштабируемости. Децентрализованная платформа будет встроена в анонимный мессенджер, что значительно повысит безопасность сети.
Проект под названием Zeepin будет решать проблему подтверждения и защиты авторских прав. Использование децентрализованного приложения (Dapp) с плагином Copyright Pro позволит избежать 90% попыток копирования информации.
Украинский стартап Neuromation собрал $50 миллионов всего за 8 часов ICO. Благодаря искусственной обучающей среде Neuromation, компании получают возможность анализировать данные быстрее и эффективнее по сравнению с другими.
ArcBlock - это блокчейн нового поколения, который способен свободно взаимодействовать с другими блокчейнами благодаря опенсорсному протоколу OCAP. В платформу внедрена возможность создания и развертывания различных DApps. По словам разработчиков, пользователю нужно только запустить технологию, и сеть начнёт расширяться сама по себе. ArcBlock можно запускать как из облака, так и на локальном компьютере.
Платформы для ICO
Большинство ICO проводятся на платформе Ethereum. За время существования проекта общее количество стартапов, которые привлекли финансирование через неё, уже превысило 1000, и это количество растёт. Waves, NEM, Nxt, EOS и другие платформы также популярны как ICO-платформы.
У всех вышеупомянутых платформ есть свои особенности, поэтому стоить рассмотреть самые интересные из них.
Многообещающая новая платформа под названием Waves идеально подходит для размещения ICO-предложений от стартапов реального сектора экономики. По словам разработчиков, платформа больше всего подходит для сбора средств в целях запуска бизнеса. Стабильная версия платформы начнёт функционировать в конце 2018 года.
Платформа Nem признана в Японии даже на государственном уровне. Она использует алгоритм POI, а её кошелёк может работать без загрузки блокчейна. Один блок создается за минуту, и на данный момент система одновременно способна проводить около 4000 транзакций. Разработчики больше всего нацелены на финансовые технологии и банковские переводы. Эксперты отмечают многообещающий характер проекта и уверены в его способности завоевать азиатский регион.
Bitbon System - это цифровая инновационная блокчейн-среда для инвестирования и привлечения средств для проектов на разных этапах их реализации. Система имеет ряд отличий от аналогичных платформ. Например, здесь есть возможность контролировать права на активы и оценивать их, а также передавать права собственности на активы разных типов: движимое / недвижимое имущество, авторские права, ценные бумаги, акционерные доли в фондах / компаниях и т.д.
Процесс сбора средств для реализации проекта в Bitbon System называется IBO (Initial Business Offering). Система решает ряд ключевых проблем, с которыми обычно сталкиваются ICO-инвесторы:
- Поиск соответствующих проектов. Пользователи платформы выбирают инвестиционный проект в соответствии с внутренним рейтингом Bitbon System, где проекты делятся на три категории: A, B, C:
- Информация о проекте. Участник Bitbon System, компания Bitup-Agency, предоставляет инвестору всю необходимую информацию о проекте;
- Отсутствие комиссий за транзакции внутри Bitbon System;
- Защита прав инвесторов. Конкретный проект должен предоставлять участникам Projectbon Public Contract, где указаны условия взаимодействия сторон. Это гарантирует соблюдение существующих законов и возмещение ущерба клиентам в случаях, указанных в таком договоре.
Для удобства использования Bitbon System есть мобильное приложение Bitbon Space, которое в октябре 2020 года обещает стать полнофункциональным. В настоящее время разрабатываются такие функции, которые свяжут ваш аккаунт на бирже с цифровым кошельком Assetboxes и позволят управлять активами на основе контрактов Projectbons.
На что обратить внимание
Основной тенденцией рынка ICO в первом квартале 2018 года стало увеличение доли институциональных инвесторов и снижение частных. США, Китай, Литва и Россия теперь активно работают над нормами законов, которые позволили бы принять ICO. Примерно четверть таких проектов реализуется многонациональными командами. Некоторое снижение количества ICO означает то, что рынок «созревает», очищается от нестабильных бизнес-предложений, а инвесторы становятся более требовательными. Исследовательская компания Satis Group говорит, что объём торговли криптовалютами в 2019 году увеличится на 50%. Ведущий аналитик Saxo Bank Джейкоб Паунси считает, что в 2018 году основной причиной нестабильности криптовалютного рынка стали давление со стороны регулирующих органов и запрет рекламы, и что стоимость криптовалют продолжит свой рост.
После выбора наиболее предпочтительной области для инвестиций, инвестору нужно выбрать проект для инвестиции или целый ряд таких проектов. При выборе проектов необходимо учитывать несколько моментов.
На что ICO-инвесторы должны обратить внимание:
- Веб-сайт ICO-проекта, который должен содержать всю информацию о проекте - целях, команде, опыте ICO и достижениях;
- Описание проекта с подробностями этапов внедрения и разработки продукта. Whitepaper, где должна содержаться не только идея, но и механизмы её реализации;
- Доступная маркетинговая стратегия развития проекта;
- Оценка устойчивости рынка;
- Тип блокчейн-технологии;
- Популярность среди инвесторов. Количество инвестировавших, объёмы инвестированных средств.
По материалам сайта Banklesstimes
